據(jù)Trendforce集邦咨詢?nèi)騼δ墚a(chǎn)業(yè)裝機需求數(shù)據(jù)庫顯示，2024年全球儲能新增裝機有望達74GW/173GWh，同比增長33%/41%。其中，重點區(qū)域市場格局不變，中美歐仍占全球總量的85%。

圖：2024年全球儲能新增裝機預測（Unit：GW）

短期來看，并網(wǎng)延期問題有望緩解，裝機有望加速。美國儲能項目儲備豐富，到2022年底，LBNL的數(shù)據(jù)顯示并網(wǎng)隊列有2000GW的太陽能、儲能和風能項目，其中大部分是太陽能（約947GW）和儲能（約680GW），而EIA的規(guī)劃為2024年美國大儲裝機14.3GW。

多種應用場景豐富收益方式

美國儲能參與電力市場的應用場景多樣，有利于提升儲能經(jīng)濟性。包括調(diào)頻、爬坡/轉(zhuǎn)動慣量、電壓或無功支撐、負荷管理、峰谷套利、調(diào)峰、平滑風光出力、備用、降低新能源棄電等。

根據(jù)EIA數(shù)據(jù)，美國儲能參與調(diào)頻、峰谷套利和爬坡/轉(zhuǎn)動慣量應用場景的占比較高，分別占比63%、58%、43%。平滑風光出力為第四大應用場景（30%）。同時儲能裝機較集中的CAISO和ERCOT地區(qū)都高于全國平均水平，說明該地區(qū)市場化更為活躍。

圖：美國大儲參與電力市場方式豐富

配儲方式以獨立儲能和光伏配儲為主，配儲比例和配儲時長有望進一步提高

由于光伏發(fā)電的波動性比風電更高，所以美國大儲裝機以獨立儲能和光伏配儲為主。

圖：美國配儲形式以獨立儲能和光伏配儲為主

根據(jù)EIA的數(shù)據(jù)，截至2022年底，美國獨立儲能、光伏配儲運行規(guī)模分別為4.28GW、3.24GW，占比達50%、38%。2023-2024年計劃獨立儲能、光伏配儲規(guī)模為11.37GW、10.77GW，占比50%、47%。

根據(jù)EIA預測，截至2022年底，光伏配儲比例為51.7%，2023-2024年新建項目配儲比例有望達到57.7%。根據(jù)woodmac數(shù)據(jù)，美國2021Q1-2023Q3年配儲時長為3.1小時，考慮到以CAISO為代表的高可再生能源裝機占比地區(qū)的配儲時長已接近4小時，我們認為配儲時長仍存在提升空間。

圖：配儲時長有望進一步提升

并網(wǎng)：大儲和戶儲延期情況明顯

根據(jù)美國大儲和戶儲明顯的延期情況，預計2024年需求將進一步釋放。根據(jù)EIA數(shù)據(jù)，美國2023年1-12月投運儲能（＞1MW)規(guī)模為6.35GW，同比增長43%。

圖：美國大儲裝機延期情況明顯（＞1MW）

對比EIA每月公布的儲能規(guī)劃裝機和實際裝機情況，我們認為美國大儲裝機延期情況仍然明顯，比如2023年8月規(guī)劃的9月裝機為1703MW，而2023年9月實際裝機僅為593MW。

展望2024年，基于EIA裝機規(guī)劃14.3GW，隨著并網(wǎng)改善、后續(xù)利率下行以及IRA等法案的推進，美國大儲裝機需求釋放有望邊際向好。

此外，集邦咨詢分析師表示，北美發(fā)展儲能的迫切性以及儲能項目的經(jīng)濟性較高，隨著FERC并網(wǎng)新政的落實，ISO互連隊列申請積壓問題正逐步緩解，預計2024年大儲增量的釋放將更為順暢。

圖：戶儲需求旺盛，工商儲規(guī)模較?。∕Wh）

根據(jù)WoodMac數(shù)據(jù)，2023Q1-Q2，美國戶儲裝機293.2MW/769.4MWh，同比-1.9%/+8.5%。工商儲方面，美國工商業(yè)儲能裝機101.6MW/310.3MWh，同比增長14.3%/53.7%。

相較于大儲來說，戶儲和工商儲對利率的敏感度可能更高，同時戶儲裝機由于NEM2.0向NEM3.0的切換中出現(xiàn)項目延期，期待2024年戶儲和工商儲市場高增。

總的來看，當前，因碳酸鋰和儲能電芯產(chǎn)能過剩，儲能電芯主流型號價格已從2023年初的0.9元/Wh降至0.4元/Wh以下，并有望長期保持在低位浮動。儲能系統(tǒng)部署成本大幅回落，拉動項目IRR收益穩(wěn)步提升，為全球儲能裝機需求增長起到有效支撐。

資料來源：EIA、太平洋研究院、TrendForce
文章來源：集邦儲能整理