據(jù)中天科技發(fā)布公告顯示，公開(kāi)發(fā)行可轉(zhuǎn)債擬募資最多不超過(guò)396512萬(wàn)元，其中157764萬(wàn)元用于總裝機(jī)118.75MW，總?cè)萘?50MWh的分布式儲(chǔ)能電站項(xiàng)目建設(shè)。
公告顯示，本次發(fā)行可轉(zhuǎn)債發(fā)行數(shù)量396.5萬(wàn)手，初始轉(zhuǎn)股價(jià)為10.29元/股。中天科技的實(shí)控人中天科技集團(tuán)有限公司承諾出資不低于7億元參與本次發(fā)行的優(yōu)先配售。
若本次發(fā)行完成，將是中天科技首次為儲(chǔ)能電站大型募資，也是A股市場(chǎng)為儲(chǔ)能項(xiàng)目募資規(guī)模最大的一次。
擔(dān)綱本次募資項(xiàng)目的實(shí)施主體為中天科技全資子公司中天光伏技術(shù)有限公司。中天科技實(shí)施儲(chǔ)能業(yè)務(wù)的另一主要平臺(tái)為中天儲(chǔ)能科技有限公司。公告顯示，2017年，中天儲(chǔ)能科技營(yíng)收為37340萬(wàn)元，凈利潤(rùn)為約為-3213萬(wàn)元。
2018年中天儲(chǔ)能業(yè)績(jī)目前尚未披露。但在2018年，中天儲(chǔ)能業(yè)務(wù)取得了長(zhǎng)足進(jìn)展。尤其在電網(wǎng)側(cè)，中天攻城略地，打法凌厲，是電網(wǎng)側(cè)儲(chǔ)能全新商業(yè)模式的主要參與者之一。
據(jù)“儲(chǔ)能100人”獲得的數(shù)據(jù)，以儲(chǔ)能容量計(jì)算，2018年，中天科技投運(yùn)和在建儲(chǔ)能項(xiàng)目約213MWh。其中，用戶側(cè)約51MWh，電網(wǎng)側(cè)包括江蘇一期、河南、湖南和江蘇二期四大項(xiàng)目在內(nèi)，高達(dá)162MWh。
而隨著近日國(guó)家電網(wǎng)印發(fā)《關(guān)于促進(jìn)電化學(xué)儲(chǔ)能健康有序發(fā)展的指導(dǎo)意見(jiàn)》，要求“推動(dòng)政府主管部門將各省級(jí)電力公司投資的電網(wǎng)側(cè)儲(chǔ)能計(jì)入有效資產(chǎn)，通過(guò)輸配電價(jià)疏導(dǎo)?！彪娋W(wǎng)側(cè)商業(yè)模式已日益清晰，未來(lái)一至兩年內(nèi)，電網(wǎng)側(cè)儲(chǔ)能或?qū)⒗^續(xù)呈現(xiàn)跨越式發(fā)展。中天科技的江浙主場(chǎng)，更是電網(wǎng)側(cè)儲(chǔ)能的前線陣地。
不過(guò)，此番為儲(chǔ)能項(xiàng)目擬募資的15.78億元，中天科技要投入的，全部是用戶側(cè)場(chǎng)景。
本次募資計(jì)劃建設(shè)10個(gè)分布式儲(chǔ)能電站，均為自建電廠。工程建設(shè)期為3年，運(yùn)營(yíng)期按照25年考慮，項(xiàng)目計(jì)算期為28年。
10個(gè)電站涉及南通開(kāi)發(fā)區(qū)、如東和鹽城三地。分別安裝在南通開(kāi)發(fā)區(qū)小海新能源產(chǎn)業(yè)園2個(gè)廠區(qū)、南通開(kāi)發(fā)區(qū)沿江工業(yè)園2個(gè)廠區(qū)、南通開(kāi)發(fā)區(qū)中天路工業(yè)園4個(gè)廠區(qū)、南通如東江東銅箔廠區(qū)和鹽城伯樂(lè)達(dá)廠區(qū)空地內(nèi)。
從商業(yè)模式來(lái)看，由于是自建電廠，該批次儲(chǔ)能電站主要采用峰谷套利，經(jīng)濟(jì)效益體現(xiàn)在電費(fèi)支出的減少。目前，江蘇省在電價(jià)高峰期電價(jià)是1.0697元，而電價(jià)低谷僅為0.3139元，兩者之間有 0.7558 元的差價(jià)。中天科技同時(shí)公布了預(yù)期項(xiàng)目收益率，根據(jù)測(cè)算，項(xiàng)目投資財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率為(所得稅后)9.65%，稅后投資回收期為11.22年。
本批十座分布式儲(chǔ)能電站總投資為161400萬(wàn)元，募資約為157764萬(wàn)元。其中109078萬(wàn)元將用于儲(chǔ)能系統(tǒng)設(shè)備購(gòu)置。由于在儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)布局上，中天目前已形成含鋰電池、PCS、BMS、EMS在內(nèi)的產(chǎn)業(yè)鏈，內(nèi)部自主配套率超過(guò)95%。這也意味著，除部分裝置和工程費(fèi)用外，項(xiàng)目投資的主要訂單可能將由內(nèi)部消化。
來(lái)自：儲(chǔ)能100人
